logo搜索

机构:组件是光伏行业的战略制高点

时间:2022-03-08 18:00:49 作者:本站整理 来源:网络

1、进入新稳态,战略地位初步显现

平价之前,组件环节维持低毛利率主要受两各因素影响:a)和补贴赛跑,直面压力;b)格局差,上游强势,尤其是硅片,导致压力较难传导。平价后,组件不必和补贴赛跑,同时硅片壁垒也在下降,叠加碳中和已成趋势、海外需求很好,即使在国内地面电站尚未大规模启动的情况下,组件企业的盈利也在回升过程中;组件环节可能正在进入新稳态:新玩家很少、格局稳固,同时,集中度提升、盈利向上。

2、壁垒在提升,将深刻影响产业生态

过去行业认为组件壁垒很低,其实除隆基之外,这个环节没什么新进入者,主要是因为不怎么赚钱,又很难做好。但由于组件掌握销售渠道,因此在光伏行业经历多次技术革命的过程中,有组件的企业都活了下来。过去组件环节的微创新最终体现于功率加速提升,此外,组件的大变化有两点:a)隆基前瞻布局收购乐叶,在其他企业尚未回A之时,借助融资优势,进入第一梯队;b)其他头部组件企业相继回A上市;

组件不难做,但是很难做好,此前这个环节低capex、高opex,因此运营管理很重要,强如隆基也是在收购组件品牌之后,耗时多年进入第一梯队。随着头部企业相继完成一体化,成本、规模、渠道、资金四大壁垒凸显,组件可能是光伏产业链中,为数不多壁垒在提升的环节;

此外,壁垒提高另一方面是体现在竞争对手更强,过去是美股的晶科、晶澳、天合,现在是基本完成一体化的隆基,和基本完成一体化,且回A的晶澳、晶科、天合等等。

3、最好的窗口期已过,成为第一梯队的要求很高此前,成为第一梯队组件企业最可能的时间段是2019年之前,考虑到3-4年的品牌塑造期,可能需要在2015年之前布局组件;成为第一梯队至少需要具备几个条件:a)硬件水平跟得上,一体化水平和头部企业差不多 ,成本不能差太多;b)不能只有国内市场,必须有海外,只做国内不可能成为第一梯队的企业 ;c)必须有足够资金支撑,新玩家单纯靠组件自身产生的现金流很难成为第一梯队企业;

总体看,进入第一梯队有极其苛刻的要求,但出于战略角度的考虑,做组件最好的时间点始终是现在。

阅读全文

相关推荐

上一篇: 四川首个“水光互补”亭子口分布式光伏项目开工

下一篇: 东方雨虹屋顶光伏电站项目一期工程并网

相关文章

风电上演“大跃进” 跳过平价直接跃入低价时代
2022年04月12日关于风电上演“大跃进” 跳过平价直接跃入低价时代的最新消息:风电产业进入平价时代不到一年半时间,近日,出现了一系列“大跃进”的现象,或将促使风电产业直接进入低价时代。4月6日,金山海上风电场一期项目竞争性配置,涉及1风电上演“大跃进” 跳过平价直接跃入低价时代
风电上演“大跃进” 跳过平价直接跃入低价时代2022-04-120
重磅!国家发改委:建设北部湾海上风电基地!
2022年04月12日关于重磅!国家发改委:建设北部湾海上风电基地!的最新消息:中国风电新闻网讯:近日,国家发改委印发《北部湾城市群建设“十四五”实施方案》。《实施方案》提出,加快绿色低碳转型。严格合理控制煤炭消费增长,抓好煤炭清洁高效重磅!国家发改委:建设北部湾海上风电基地!
重磅!国家发改委:建设北部湾海上风电基地!2022-04-122
145GW!德国风电将重新爆发!
2022年04月11日关于145GW!德国风电将重新爆发!的最新消息:WindDaily获悉,德国联邦内阁近日通过了“复活节一揽子计划“,将大力推进风电发展。德国希望2030年可再生能源能满足80%电力需求,计划2030年风电145GW!德国风电将重新爆发!
145GW!德国风电将重新爆发!2022-04-121
风电叶片创新进行时
2022年04月08日关于风电叶片创新进行时的最新消息:展望风电叶片技术接下来的演进,突破将集中于材料、结构、工艺三个环节之上。叶片,是风电机组最重要的部件之一,直接左右着机组的发电效率与成本。在碳中和时代正式开启与风电全面走向平价上网风电叶片创新进行时
风电叶片创新进行时2022-04-082
突发!一起海上风电事故!
2022年04月08日关于突发!一起海上风电事故!的最新消息:事关安全无小事,再小的事故也足以警醒众人。WindDaily获悉,丹麦Anholt海上风电场本周三发生一起风电事故,三支叶片从从一台风电机舱分离并坠入大海。事故已通知相关当局,所幸突发!一起海上风电事故!
突发!一起海上风电事故!2022-04-086
8省规划超150GW,政策和成本降低的双重利好下,海上风电将迎来爆发式增长!
2022年04月07日关于8省规划超150GW,政策和成本降低的双重利好下,海上风电将迎来爆发式增长!的最新消息:政策和成本降低的双重利好下,海上风电释放出强劲的发展信号。4月1日,山东省能源局副局长对外表示,山东对2022—2024年建成并网的“十四五”海上风电项目,省财政分别按照每千瓦808省规划超150GW,政策和成本降低的双重利好下,海上风电将迎来爆发式增长!
8省规划超150GW,政策和成本降低的双重利好下,海上风电将迎来爆发式增长!2022-04-081
返回顶部